Factsheet: Goldman Sachs Funds Emerging Markets Debt Portfolio OCS (EUR-Hedged) kap

Maandelijkse rapportering op 31/03/2024

Onbepaalde looptijd

Categorie: Obligatiefonds van groeimarkten in deviezen (EUR - Kapitalisatie)

Morningstar is een onafhankelijke leverancier van beleggingsanalyses. De Morningstar Rating van ★ tot ★★★★★ is een kwantitatieve evaluatie voor de prestaties in het verleden van een beleggingsfonds rekening houdend met het risico en de verrekende kosten. Zij houdt geen rekening met kwalitatieve elementen en wordt berekend op basis van een (wiskundige) formule. De beleggingsfondsen worden gerangschikt per categorie en vergeleken met gelijkaardige beleggingsfondsen op basis van hun score en krijgen één tot vijf sterren. In elke categorie, krijgen de 10% hoogste scores 5 sterren, de volgende 22,5% 4 sterren, de middelste 35% 3 sterren, de volgende 22,5% 2 sterren en de slechtste 10% één ster. De rating wordt maandelijks berekend op basis van het historisch rendement over drie, vijf of tien jaar en zij houdt geen rekening met de toekomst. Compartimenten die nog niet 3 jaar bestaan, krijgen geen rating. Voor meer details over de berekeningsmethodologie verwijzen we u naar https://www.morningstar.com/views/research/ratings.

Het doel van de Portefeuille is inkomsten en kapitaalgroei op lange termijn te bieden. De Portefeuille zal hoofdzakelijk beleggen in vastrentende effecten van elk soort uitgevende instelling uit opkomende landen. Als de uitgevende instelling een bedrijf is, is het bedrijf gevestigd in een opkomende markt of realiseert het daar het grootste deel van zijn winst of inkomsten. De Portefeuille kan ook beleggen in vastrentende effecten waarvan de uitgevende instelling waar ook ter wereld gevestigd kan zijn. De Portefeuille zal niet meer dan 33% van zijn vermogen beleggen in andere effecten en instrumenten. Bovendien zal deze niet meer dan 10% beleggen in converteerbare effecten (effecten die naar andere soorten effecten kunnen worden geconverteerd). Deze converteerbare effecten kunnen bestaan uit voorwaardelijk converteerbare obligaties ("CoCo's") van banken, financierings- en verzekeringsmaatschappijen die een bepaald risicoprofiel kunnen hebben zoals hieronder wordt beschreven. De Portefeuille kan, onder bepaalde omstandigheden, beperkte deelnemingen hebben in aandelen en soortgelijke instrumenten. De Portefeuille kan tot 30% beleggen in obligaties op Chinese vasteland via het China Interbank Bond Market-initiatief. De Portefeuille kan tot één tiende van zijn vermogen beleggen in aandelen of aandelengerelateerde effecten. De Portefeuille bevordert ecologische en/of sociale kenmerken, maar verbindt zich er niet toe om duurzame beleggingen te doen. Als onderdeel van het beleggingsproces zal de Beleggingsadviseur een benadering van diverse strategieën toepassen op ESG, waarbij mogelijk uitsluitingscriteria en de integratie van ESG-factoren naast traditionele factoren worden gehanteerd. De Portefeuille maakt gebruik van derivaten als onderdeel van zijn beleggingsbeleid om blootstelling aan rentevoeten, krediet en/of valuta's te verkrijgen om het rendement te verhogen, de Portefeuille een hefboomwerking te geven en om zich tegen bepaalde risico's in te dekken. Een aanzienlijk deel van het Portefeuillerisico kan worden gegenereerd door het gebruik van derivaten. Een derivaat is een contract tussen twee of meer partijen waarvan de waarde afhangt van de stijging of daling van de onderliggende activa. De Aandelenklasse streeft ernaar de basisvalutablootstelling van de Portefeuille af te dekken naar de valuta van de Aandelenklasse. U dient zich ervan bewust te zijn dat voor valuta-hedging verschillende technieken kunnen worden gebruikt die bijkomende risico's inhouden en geen zekerheid of garantie bieden dat een dergelijke hedging succesvol zal zijn. Aandelen in de Portefeuille kunnen dagelijks op verzoek worden verzilverd (op elke handelsdag). De Portefeuille wordt actief beheerd en verwijst naar de JPM EMBI - Global Diversified Index (Total Return Gross) (EUR-Hedged) (de “Benchmark”) voor het vaststellen van discretionaire interne risicodrempels en/of externe risicodrempels die kunnen verwijzen naar afwijkingen van de Benchmark. De beleggingsadviseur beslist volledig vrij over de samenstelling van de activa in de Portefeuille. Hoewel de Portefeuille in het algemeen activa aanhoudt die onderdeel zijn van de Referentiewaarde, kan de Portefeuille in dergelijke onderdelen beleggen in andere verhoudingen en de Portefeuille kan activa aanhouden die geen onderdelen van de Referentiewaarde vormen. Het rendement kan dus aanzienlijk afwijken van het rendement van de gespecificeerde referentiewaarde. Inkomsten worden doorgerold in de waarde van uw belegging. De valuta van de Portefeuille is USD. De valuta van de aandelenklasse is EUR. Het rendement van de Portefeuille hangt af van de prestaties van de Portefeuille, die direct zijn gerelateerd aan de prestaties van de beleggingen. Het risico- en rendementsprofiel van de Portefeuille dat in dit essentiële-informatiedocument staat beschreven gaat ervan uit dat u uw belegging in de Portefeuille ten minste gedurende de Aanbevolen periode van bezit aanhoudt, zoals uiteengezet onder de titel 'Hoelang moet ik het houden en kan ik er eerder geld uit halen?' Zie onderstaand deel “Hoelang moet ik het houden en kan ik er eerder geld uit halen?” voor aanvullende informatie (inclusief beperkingen en/of boetes) over de mogelijkheid om uw belegging in het Fonds te verzilveren. Dit beleggingsbeleid is integraal afkomstig uit de Essentiële informatie. Het kapitaal en/of het rendement word(t)(en) niet gewaarborgd of beschermd. Aangeven dat bij de beslissing om in de ICB te beleggen rekening zou moeten worden gehouden met alle kenmerken en doelstellingen van de gepromote ICB: dit fonds is SFDR art 8.